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保薦機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)質(zhì)量不高?今年30家企業(yè)撤回科創(chuàng)板IPO申請(qǐng)
最后更新: 2021-04-07 18:00:35據(jù)澎湃新聞4月7日消息,4月6日,上交所上市委員會(huì)發(fā)布公告稱,終止對(duì)廣東芬尼科技股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱“芬尼科技”)、寧波環(huán)洋新材料股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱“環(huán)洋股份”)首次公開發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市審核。
芬尼科技、環(huán)洋股份成為最新兩家暫緩科創(chuàng)板IPO的企業(yè)。至此,今年以來主動(dòng)撤回IPO的科創(chuàng)板擬上市公司已達(dá)30家。
對(duì)于IPO高比例撤回現(xiàn)象,中國(guó)證監(jiān)會(huì)主席易會(huì)滿在今年的中國(guó)發(fā)展高層論壇上公開表示,據(jù)初步掌握的情況看,并不是說這些企業(yè)問題有多大,更不是因?yàn)樽黾儋~撤回,其中一個(gè)重要原因是不少保薦機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)質(zhì)量不高。
年內(nèi)30家公司撤回科創(chuàng)板IPO
公告顯示,芬尼科技、環(huán)洋股份均為主動(dòng)撤回上市材料,其中芬尼科技的保薦人為國(guó)元證券,環(huán)洋股份的保薦人為安信證券。
公告披露,上交所分別于2020年9月29日、2020年12月31日受理了芬尼科技、環(huán)洋股份首次公開發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市的申請(qǐng)文件,并按照規(guī)定進(jìn)行了審核。隨后,兩家企業(yè)及其保薦人均在2021年4月1日申請(qǐng)撤回材料。根據(jù)《上海證券交易所科創(chuàng)板股票發(fā)行上市審核規(guī)則》第六十七條的有關(guān)規(guī)定,本所決定終止對(duì)芬尼科技、環(huán)洋股份首次公開發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市的審核。
根據(jù)芬尼科技招股書,公司是一家專注于空氣源熱泵產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售的高新技術(shù)企業(yè),主要產(chǎn)品為空氣源熱泵及相關(guān)產(chǎn)品。上交所在問詢函中曾對(duì)芬尼科技的股份支付、技術(shù)、市場(chǎng)地位和市場(chǎng)空間、行政處罰等方面提出25個(gè)問題。
環(huán)洋股份的招股書顯示,公司是一家專業(yè)從事環(huán)氧氯丙烷的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售的高新技術(shù)企業(yè),主要產(chǎn)品為環(huán)氧氯丙烷。除環(huán)氧氯丙烷以外,公司其他主營(yíng)業(yè)務(wù)收入主要系氧化鈣、副產(chǎn)品氯化鈣對(duì)外銷售形成的收入。直到終止審核,環(huán)洋股份尚未被上交所審核問詢。
至此,記者根據(jù)上交所科創(chuàng)板股票審核官網(wǎng)統(tǒng)計(jì),2021年以來終止審核的科創(chuàng)板擬上市公司已達(dá)34家,其中30家均為主動(dòng)撤回申請(qǐng)。
撤單成潮為哪般?
科創(chuàng)板IPO撤單的現(xiàn)象并不是近期才出現(xiàn)的。
在首批科創(chuàng)板公司上市的2019年7月,就有4家公司撤回了科創(chuàng)板IPO申請(qǐng)。而2020年前11個(gè)月共有24家擬科創(chuàng)板上市公司撤回申請(qǐng)。
不過, 2020年12月,科創(chuàng)板擬上市公司的撤單數(shù)陡然增至15家。這一現(xiàn)象延續(xù)至今。2021年1月撤單企業(yè)9家,2月撤單企業(yè)9家,3月撤單企業(yè)12家。僅2021年前三個(gè)月就超過了2020年前11個(gè)月的撤單數(shù)量。
企業(yè)密集撤單的背后,是監(jiān)管部門的嚴(yán)格核查。
1月29日,證監(jiān)會(huì)發(fā)布《首發(fā)企業(yè)現(xiàn)場(chǎng)檢查規(guī)定》,規(guī)范了首發(fā)企業(yè)現(xiàn)場(chǎng)檢查的基本要求、標(biāo)準(zhǔn)、流程以及后續(xù)處理工作,明確了檢查涉及單位和人員的權(quán)利義務(wù),壓實(shí)了發(fā)行人和中介機(jī)構(gòu)責(zé)任,并加強(qiáng)了對(duì)檢查人員的監(jiān)督。
1月31日,中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)公布最新一期首發(fā)企業(yè)信息披露質(zhì)量抽查抽簽情況,由證監(jiān)會(huì)對(duì)其信息披露質(zhì)量及中介機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)質(zhì)量進(jìn)行檢查。其中,科創(chuàng)板IPO企業(yè)占9家,包括柔宇科技、藍(lán)科環(huán)保、百子尖、華之杰、博創(chuàng)智能、國(guó)光信息、紫泉能源、浙江國(guó)祥、德威華泰。
截至目前,除了華之杰和浙江國(guó)祥兩家企業(yè),其余7家科創(chuàng)板申報(bào)企業(yè)已主動(dòng)撤回了申請(qǐng)材料。
保薦機(jī)構(gòu)需提升盡責(zé)能力
中國(guó)證監(jiān)會(huì)主席易會(huì)滿曾在中國(guó)發(fā)展高層論壇上公開表示,對(duì)于IPO高比例撤回現(xiàn)象,據(jù)初步掌握的情況看,并不是說這些企業(yè)問題有多大,更不是因?yàn)樽黾儋~撤回,其中一個(gè)重要原因是不少保薦機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)質(zhì)量不高。
易會(huì)滿稱,從目前情況看,不少中介機(jī)構(gòu)尚未真正具備與注冊(cè)制相匹配的理念、組織和能力,還在“穿新鞋走老路”。易會(huì)滿明確指出,對(duì)“帶病闖關(guān)”的擬IPO企業(yè),將嚴(yán)肅處理,決不允許“一撤了之”。
“總的要進(jìn)一步強(qiáng)化中介把關(guān)責(zé)任,督促其提升履職盡責(zé)能力。監(jiān)管部門也需要進(jìn)一步加強(qiáng)基礎(chǔ)制度建設(shè),加快完善相關(guān)辦法、規(guī)定。”易會(huì)滿表示。
資深投行人士王驥躍也表示,或許有些公司是存在較為嚴(yán)重的問題,甚至存在財(cái)務(wù)造假的嫌疑,但大多數(shù)撤回的公司并不存在財(cái)務(wù)造假行為,更大的可能是在某些方面規(guī)范性還沒有達(dá)到發(fā)行上市條件,還有的公司是因?yàn)橼s著申報(bào),中介機(jī)構(gòu)的底稿尚不完善,中介機(jī)構(gòu)經(jīng)不起查,而不是發(fā)行人經(jīng)不起查。
“注冊(cè)制實(shí)施以來,審核效率相對(duì)于之前的核準(zhǔn)制確實(shí)大幅提高了,有些券商內(nèi)部的內(nèi)核和質(zhì)控對(duì)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的控制力也就隨之下降了?!?王驥躍指出,“項(xiàng)目執(zhí)業(yè)質(zhì)量下降了,面對(duì)現(xiàn)場(chǎng)檢查或現(xiàn)場(chǎng)督導(dǎo)的時(shí)候,撤材料就是最理性的選擇了。”
天風(fēng)證券認(rèn)為,盡管短期IPO節(jié)奏放緩,但在中長(zhǎng)期內(nèi),科創(chuàng)板總體發(fā)行規(guī)模與節(jié)奏大概率保持穩(wěn)定,“很多撤單企業(yè)并非是基本面有問題,更多的是保薦機(jī)構(gòu)的執(zhí)業(yè)質(zhì)量問題,在根據(jù)近期監(jiān)管的要求完善相關(guān)問題后,后續(xù)仍有很多優(yōu)秀標(biāo)的等待申報(bào),科創(chuàng)板大概率將保持一個(gè)相對(duì)穩(wěn)定的IPO速度。”
(記者 孫銘蔚)
- 原標(biāo)題:保薦機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)質(zhì)量不高?今年30家企業(yè)撤回科創(chuàng)板IPO申請(qǐng)
- 責(zé)任編輯: 楊敏杰 
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